Costi di avvio di una PMI in Svizzera: voci da prevedere

Prima di aprire: tre categorie di uscite

Le uscite di un avvio si dividono in tre gruppi, da tenere in tre elenchi separati. Le spese una tantum si pagano una sola volta: atto di costituzione, registrazione presso il registro di commercio, onorari di consulenza, apertura del conto. Il capitale minimo richiesto dalla forma giuridica va tenuto separato: non è una spesa operativa, ma un importo da mettere a disposizione per la costituzione.

In concreto l'elenco delle voci comprende: capitale minimo, atto di costituzione e onorari, tassa di iscrizione al registro di commercio, apertura del conto, affitto, stipendi e oneri sociali, assicurazioni, strumenti di lavoro, formazione obbligatoria, licenze e servizi cloud, consulenze. Ogni voce va scritta con un importo stimato accanto, anche quando la stima è larga.

Per orientarsi subito: una Sagl richiede un capitale minimo di 20'000 franchi; una SA di 100'000, con almeno 50'000 versati alla costituzione. Escludendo il capitale, le spese di costituzione stimate sono 500-1'000 franchi per una ditta individuale, 3'000-5'000 per una Sagl e 4'000-8'000 per una SA.

I costi ricorrenti si ripetono ogni mese: affitto, stipendi, assicurazioni, strumenti di lavoro, formazione obbligatoria. Dicono quanto l'impresa consuma prima di incassare il primo franco.

Mescolare le tre categorie produce errori di stima. Il capitale minimo non va confuso con le spese correnti: va finanziato a parte. Il fabbisogno di liquidità personale o di finanziamento esterno è la somma delle tre voci: capitale da versare, una tantum e costi ricorrenti dei mesi che precedono i primi incassi.

Il punto di partenza pratico è scrivere l'importo del capitale richiesto dalla forma giuridica scelta. Sotto, elencare le spese una tantum con una stima per voce e una per quelle più incerte. Poi costruire una riga per ogni costo mensile ricorrente e moltiplicarla per i mesi necessari prima che le entrate coprano le uscite.

Due adempimenti non si pagano con una fattura, ma vanno comunque messi in elenco. L'iscrizione al registro di commercio si presenta all'autorità cantonale competente, che riscuote la tassa. L'annuncio alla cassa di compensazione AVS cantonale per chi si mette in proprio è gratuito.

Voci da mettere per iscritto nell'elenco di avvio

Ditta individuale, SNC, Sagl o SA: quanto pesa la forma giuridica

La forma giuridica determina l'ordine di grandezza delle spese di avvio. Secondo AXA, la costituzione di una ditta individuale comporta pochi costi. Per le società di capitali la struttura dell'avvio cambia e va considerato almeno il capitale minimo previsto dalla forma scelta.

Per costituire una Sagl serve un capitale minimo di partenza di 20'000 franchi.

La SNC, come la ditta individuale, comporta pochi costi di costituzione. Non è previsto il capitale minimo richiesto alle società di capitali.

Per la società anonima è previsto un capitale minimo; per l'importo esatto conviene fare riferimento alla fonte ufficiale aggiornata. Le forme giuridiche e i capitali minimi vanno verificati sulle fonti ufficiali.

Per la SA il capitale azionario minimo è di 100'000 franchi, di cui almeno 50'000 da versare alla costituzione. Il resto può essere versato in seguito.

Per la società anonima la costituzione comporta spese notarili e di iscrizione da preventivare caso per caso; per una stima affidabile conviene chiedere un preventivo al notaio o al consulente scelto.

Le spese notarili indicative sono 800-1'500 franchi per una Sagl e 1'200-2'500 per una SA, con punte fino a 3'000 franchi per la SA. L'atto pubblico, gli statuti e l'iscrizione restano voci da preventivare a parte.

La scelta va fatta guardando due numeri insieme: il costo di costituzione, una tantum, e il capitale minimo da reperire, che non è una spesa ma va comunque finanziato. Una Sagl richiede il capitale minimo indicato; una ditta individuale comporta pochi costi di costituzione secondo AXA. Se il capitale non c'è, la forma giuridica più economica non è una scorciatoia di risparmio: è l'unica opzione finanziabile.

Le soglie di capitale sono fissate nel Codice delle obbligazioni. Per la Sagl il capitale sociale è di almeno 20'000 franchi, interamente liberato alla costituzione (art. 773 e 777c CO). Per la SA è di almeno 100'000 franchi, con almeno la metà da versare (art. 620 segg. CO).

Alla forma giuridica sono legati anche requisiti non monetari. Almeno una persona autorizzata a rappresentare la Sagl deve essere domiciliata in Svizzera (art. 814 cpv. 3 CO). Nella Sagl dei debiti risponde solo il patrimonio sociale (art. 794 CO).

Il capitale minimo non è una spesa, ma va comunque finanziato

I 20'000 franchi di capitale minimo per una Sagl non sono una spesa operativa. Vanno reperiti per la costituzione e tenuti separati dalle spese correnti nel budget di avvio.

Il capitale sociale non è un costo a fondo perduto: resta nella società e può finanziare le prime spese operative, come attrezzature, marketing, scorte e primo affitto.

Per la SA è previsto un capitale minimo; l'importo e la quota da versare vanno verificati sulla fonte ufficiale. Il capitale da versare è l'uscita effettiva del giorno zero e va sommato alle spese una tantum, non ai costi ricorrenti.

Per la SA il capitale minimo è di 100'000 franchi, con almeno 50'000 versati alla costituzione. Il conto di deposito per liberarlo costa indicativamente 100-200 franchi, come per una Sagl.

L'effetto sui primi mesi di cassa: il fondatore deve coprire insieme il capitale minimo e il disavanzo operativo iniziale, cioè i costi ricorrenti che maturano prima dei primi incassi. Se il capitale viene trattato come «budget di partenza», si rischia di sottostimare le uscite effettive.

Il calcolo è quindi a due livelli. Primo: capitale versato più spese una tantum, l'uscita del giorno zero. Secondo: costi ricorrenti moltiplicati per i mesi necessari al pareggio di cassa, più il prelievo personale del titolare. In una ditta individuale o in una Sagl questo prelievo è spesso la voce dimenticata e, per coprire i bisogni di base, va pianificato come qualsiasi altra uscita.

Per la ditta individuale non è richiesto alcun capitale minimo. Secondo la fonte consultata, per la costituzione di una ditta individuale si può ricorrere anche a capitale proveniente dai conti di previdenza del pilastro 2 e del pilastro 3a.

Una tantum: costituzione, consulenza e registrazione

Le voci una tantum tipiche di un avvio sono diverse. Ci sono la stesura dell'atto di costituzione e degli statuti presso un notaio, la consulenza legale o fiduciaria su forma giuridica e regime fiscale. Ci sono anche l'iscrizione nel registro di commercio con la relativa tassa, l'apertura del conto bancario aziendale e l'eventuale elaborazione del business plan. Per alcune attività servono autorizzazioni di settore: ambito alimentare, sicurezza, servizi finanziari.

L'ordine di grandezza dipende dalla forma: per la ditta individuale AXA parla di pochi costi; per le società di capitali le spese notarili e di registrazione vanno preventivate caso per caso. Per la tassa di registrazione nel registro di commercio conviene informarsi presso l'autorità cantonale del registro di commercio prima di presentare la domanda. La consulenza è la voce più elastica: un mandato forfettario concordato in anticipo evita fatture a ore non previste.

Tra le una tantum c'è la tassa di iscrizione al registro di commercio. L'importo non è uguale ovunque: va chiesto all'autorità cantonale del registro di commercio, che riceve la domanda e incassa la tassa.

La tassa d'iscrizione al registro di commercio è di 120-200 franchi per una ditta individuale, obbligatoria se il fatturato annuo supera 100'000 franchi. Per una Sagl è di 550-620 franchi; per una SA di 550-800 franchi.

Le tariffe notarili indicative sono 800-1'500 franchi per una Sagl e 1'200-2'500 per una SA, con punte fino a 3'000 franchi per la SA.

Il conto di deposito costa 100-200 franchi; l'estratto del registro di commercio 17 franchi. Gli onorari fiduciari indicativi sono 500-800 franchi per una ditta individuale, 2'500 per una Sagl e 3'500 per una SA.

Escludendo il capitale, il totale delle spese di costituzione è stimato in 500-1'000 franchi per una ditta individuale, 3'000-5'000 per una Sagl e 4'000-8'000 per una SA.

Due accorgimenti riducono le sorprese. Chiedere per iscritto quali prestazioni sono comprese nell'onorario e quali fatturate a parte (spese di cancelleria, emolumenti, copie autenticate, tasse di registro). Verificare se le autorizzazioni necessarie richiedono perizie, corsi o fideiussioni: sono costi che arrivano prima dell'apertura e non producono ricavi.

La tassa base del registro di commercio è di 80 franchi per una ditta individuale e di 160 franchi per una società in nome collettivo o in accomandita. I dettagli degli emolumenti sono fissati dall'Ordinanza sugli emolumenti in materia di registro di commercio (RS 221.411.1).

Per le società di capitali la pubblicazione nel Foglio ufficiale svizzero di commercio è inclusa nella tassa del registro di commercio. La tassa di bollo federale sull'emissione è esente sotto 1 milione di franchi.

Costi fissi mensili: affitto, stipendi, assicurazioni, strumenti e formazione

Tra i costi fissi rientrano stipendi, affitti, assicurazioni, strumenti di lavoro e formazione obbligatoria. Sono voci che maturano anche a fatturato zero e determinano il fabbisogno mensile minimo: vanno elencate una per una e sommate prima di decidere se l'impresa è sostenibile.

In Svizzera gli stipendi non si limitano al salario lordo. Al lordo si aggiungono i contributi del datore di lavoro e gli oneri sociali previsti dalla normativa. Vanno verificati in base alla forma giuridica e al rapporto di lavoro e calcolati sul lordo fin dal primo preventivo.

La locazione di locali commerciali è di norma un contratto pluriennale. L'impegno non è mensile ma per l'intera durata e va iscritto nel budget come tale.

Sulle assicurazioni aziendali — responsabilità civile, mobilia e immobili, veicoli — conviene confrontare più offerte sullo stesso elenco di rischi coperti. I premi variano con l'attività dichiarata e le franchigie scelte.

Gli strumenti di lavoro (attrezzature, veicoli, arredi, informatica) si possono acquistare o prendere in leasing. Il leasing riduce l'uscita iniziale ma aggiunge una rata fissa mensile, da inserire tra i costi ricorrenti e non tra le una tantum.

La formazione obbligatoria non è facoltativa per tutte le attività. Corsi di sicurezza, abilitazioni professionali e aggiornamenti di settore generano costi fissi periodici e ore non lavorate, da mettere a budget.

Gli oneri sociali del datore di lavoro comprendono i contributi AVS/AI/IPG. L'annuncio alla cassa di compensazione AVS cantonale è gratuito: la cassa esamina il dossier e si pronuncia sullo statuto di indipendente.

Chi apre una ditta individuale non ha assicurazione contro la disoccupazione: nessun premio da versare, ma nessuna copertura in caso di calo dell'attività. La contabilità semplificata è ammessa fino a 500'000 franchi di fatturato.

Costi fissi e costi variabili: due comportamenti diversi nel tempo

Costi variabili: licenze, cloud, consulenze e sicurezza informatica

I costi variabili crescono con l'attività. Tra le voci tipiche ci sono licenze software, servizi cloud e consulenze. Si aggiungono le misure di sicurezza informatica, con lo stesso andamento.

Più dati, più utenti e più accessi remoti comportano più strumenti da gestire, backup da mantenere e verifiche da fare. I costi salgono con il volume di attività, non con il calendario.

La regola per stimarli è agganciarli a un'unità misurabile: costo per utente, per postazione, per transazione, per ora di consulenza. Si ottiene una stima di partenza che si aggiorna da sola quando il volume cambia. Le consulenze (fiscali, legali, tecniche, di sicurezza) sono la voce meno prevedibile: vanno tenute separate dal budget operativo e attivate su necessità concrete, con un limite di spesa concordato in anticipo.

Il monitoraggio è mensile: confrontare le fatture variabili con il volume effettivamente realizzato e disdire gli abbonamenti che non crescono con l'uso. I costi variabili tecnologici possono essere legati ad abbonamenti; la tentazione è attivare servizi «per il futuro», ma ogni licenza inattiva è un costo fisso mascherato da variabile.

Mettere insieme il budget di avvio: capitale, una tantum e primi mesi

Il budget di avvio, in franchi, si compone di tre blocchi distinti: capitale minimo, spese una tantum e costi ricorrenti dei primi mesi. Il capitale dipende dalla forma giuridica scelta; le spese una tantum e i costi ricorrenti sono quelli descritti nelle sezioni precedenti. Ogni blocco va tenuto separato, perché ha tempi di uscita diversi.

I tre blocchi non si sommano allo stesso modo. Capitale e spese una tantum sono uscite concentrate nel giorno zero. I costi ricorrenti vanno moltiplicati per il numero di mesi che separano l'apertura dal momento in cui gli incassi coprono stabilmente le uscite.

Esempio per una Sagl: capitale 20'000 franchi; spese notarili 800-1'500; registro di commercio 550-620; conto di deposito 100-200; fiduciaria 2'500. Totale escluso il capitale: 3'000-5'000 franchi; budget complessivo: 23'000-25'000.

Esempio per una SA: capitale 100'000 franchi, di cui almeno 50'000 versati; notarili 1'200-2'500; registro 550-800; conto di deposito 100-200; fiduciaria 3'500. Totale escluso il capitale: 4'000-8'000 franchi; budget complessivo: 54'000-108'000.

Esempio per una ditta individuale: nessun capitale minimo; registro di commercio 120-200 franchi se il fatturato supera 100'000; fiduciaria 500-800. Totale escluso il capitale: 500-1'000 franchi.

Nei tre esempi i totali coprono capitale e spese una tantum. I costi ricorrenti dei mesi che precedono il pareggio vanno sommati a parte: affitto, stipendi e oneri sociali AVS/AI/IPG, assicurazioni, strumenti di lavoro, formazione obbligatoria, licenze software, servizi cloud e consulenze.

Quanti mesi siano dipende dal settore e dai tempi di pagamento dei clienti. Un'attività che concede dilazioni di pagamento deve coprire l'intero ciclo di incasso, non solo il primo mese. A questo si aggiunge il prelievo personale del titolare, da scrivere nel budget come voce fissa.

Il margine per imprevisti si costruisce sulle voci più incerte, non su una percentuale applicata a tutto. I candidati tipici sono: tempi più lunghi del previsto per autorizzazioni e iscrizioni, ritardi negli incassi, costi di adeguamento tecnologico e di sicurezza, onorari di consulenza non prevedibili.

Per ciascuno si stima un importo massimo e si verifica se la liquidità disponibile lo copre. Se la risposta è no, la decisione non è ridurre il margine, ma rinviare l'avvio, ridurre la struttura fissa o cercare finanziamento esterno prima di aprire.

Come si compone il budget di avvio, in quattro passaggi